25 10:01:06  |  来源： 中华网财经  |  作者：  |  责任编辑： 科学频道

图：美利金融依托消费场景的消费分期贷款在一定程度上更利于风险把控

一手理财端，一手借款端。美利金融机巧的两步棋，将消费金融商业环最关键的两个环节衔接了起来。

2015年9月，在美利金融上线两天之后，美利金融CEO刘雁南在他位于东北旺的办公室接待了数家媒体采访。此前，刘雁南是有利网CEO，在本月和有利网完成拆分之后，刘雁南意气风发地带着500多号人马二次创业，专注消费金融领域。

P2P转型消费金融之舞

此前蜂拥而上的传统P2P金融，随着2013年到2015年这三年大跃进式的加杠杆以及宏观经济走弱，以及国内征信体系有待完善，小微企业在多家平台重复借贷的现象频繁发生，很多P2P机构的资产质量出现加速恶化的趋势，用以企业经营周转的贷款出现逾期、坏账的比例显著高升，导致投资人的资金下落不明。

有利网是刘雁南的第一次创业，虽然也是P2P网贷平台，但刘雁南选择了相对“轻”的模式。在有利网的模式中，有利网线上对接投资人，借款人和贷后管理、风险把控部分由小贷公司负责，平台自身不参与借款人开发。即便如此，当网贷行业弊端渐现，有利网也面临业务转型问题。

刘雁南是个有焦虑感的CEO，他率领的有利网，在创业的三年中，探索的内部转型就至少四次，但消费金融，是他认可的互联网金融未来发展的方向。

所谓消费金融，是指向各阶层消费者提供以消费为目的的贷款的现代金融服务方式。与传统P2P相比，依托消费场景的消费分期贷款具有单笔授信额度小、审批速度快、无需抵押担保、服务方式灵活、贷款期限短等独特优势，这在一定程度上更利于风险把控，而降低风险是互联网金融平台的核心使命。

一平台两子公司

刘雁南一度想把有利网往消费金融方向去引导，但因对有利未来发展理念不同，最终刘雁南选择二次创业，这样可以更利于他按照自己的构想去布局消费金融。

那么由刘雁南主导的美利金融，是如何切入消费场景去经营个人消费金融的？美利金融下了两个棋子：上海力蕴和深圳有用。

上海力蕴的运营公司为力蕴汽车咨询服务（上海）有限公司，其业务是负责向美利金融和其他金融机构推荐、审核合格的二手车分期用户。目前银行的汽车金融业务主要集中在新车领域，尤其是和汽车厂商的合作，二手车金融渗透率非常低，对于上海力蕴来说，这是一个巨大的发展机会。在和银行的关系上，上海力蕴不但没有和银行直接竞争，还和浦发银行达成了战略合作，由上海力蕴为浦发银行推荐、审核合格二手车分期用户。

深圳有用的运营公司为深圳天道计然金融服务有限公司，其业务专注于3C类消费产品分期贷款，在上线短短3个月内服务客户超过20,000名。有用分期的核心团队有着多年消费分期业务的运营经验，负责人万缨曾担任中国最大消费金融公司捷信中国的COO和副董事长。相较于市场同类产品，有用分期具有更为明显的竞争优势，主要体现在用户体验层面：（1）用户可通过合作商户与日常生活、社交等多重场景及渠道接触到有用分期的服务，（2）有用分期基于其手机App实现了贷款申请自助化，整个申请、审批过程不超过 10分钟，极大提高了用户体验。

上海力蕴与深圳有用，作为美利金融的借款端，分别负责获取二手车分期、3C类消费分期的用户。而美利金融平台本身，作为理财端，吸引善用互联网理财的投资人。

投给自己的复合商业环

一手理财端，一手借款端，如此形容美利金融的商业环还有些过于简单。

美利金融将用户定位在25-35岁的都市年轻人，成为个人金融服务改变年轻人生活的第一站。在美利金融的商业环里，一个在美利金融投资理财的年轻人很可能同时有分期买车、装修的需求，也就是说借款和理财是有机会复合在一起的。这种复合，由人及己，推己及人，带来的一个好处是，投资人更好地理解了美利金融的钱都投到哪儿了——投资人把钱投给了像“自己一样的人”，知道借出去的钱买了什么。

比及以前稀里糊涂不知道投向哪里的P2P模式，消费金融的无论是理财端还是借款端，信息显而易见，更加公开透明了。不仅如此，美利金融还将秉持公开、透明的互联网精神，每月公布真实数据，包括30天以上逾期率、90天以上逾期率、历史损失率，真实逾期率等多个维度的信息。

一旦信息透明，障碍便不存在，传统P2P借与贷双方信息不对称导致投资恐慌而带来的挤兑或者其他灾难性隐患就不会出现。加上美利金融充裕的保障金计划（一种风险准备金制度，根据风险计提法则计提风险准备金，用于对投资者潜在的风险损失加以保障），美利金融的商业环似乎还算稳固。

美利金融的复合商业环是否成立？且待时间来说话。（品嗅华尔街 金石）