科通芯城集团(以下简称“科通芯城”)于7月7日宣布向港交所提交首次公开募股(IPO)申请,股票代号为00400,预计发售3.438亿股, 其中90%为国际配售,10%为本港公开发售,每股发行价3.20港元至4.48港元,最高募集15.40亿港元。独家保荐人为瑞银证券。
据招股书显示,科通芯城计划将全球发售所募集资金作以下用途:35%用于扩充营销及宣传活动; 30%用于扩充及提升电商平台、投资技术基建; 25%用于拨支技术及配套在线业务、合伙业务及特许业务机会的潜在收购或投资;剩余10%用于拨支营运资金及作其他一般企业用途。
中国最大电子元器件在线交易平台
科通芯城以线下IC及其他电子元器件分销起家,自2011年6月起开始经营自营电商平台;2013年7月,开始在自营平台以外经营第三方平台业务。按2013年总商品交易额计算, 科通芯城(cogobuy.com)占电子制造业电商平台市场份额的55.1%,为中国最大的IC及其他电子元器件交易型电商平台。与慧聪网和阿里巴巴B2B通过广告实现流量变现的模式不同,科通芯城的收入来源是自营平台赚取差价和向第三方商户收取佣金,这点与京东、当当、亚马逊等B2C电商类似。
目前,科通芯城电商平台上共有500家高端IC元器件供应商,2011年、2012年 及2013年的客户数分别为198、1,305、19,089,其中蓝筹型大客户和中小客户基本维持在1:1的比例。因客单价高,平台交易价值远高于京东、当当等电商公司,2011年、2012年及2013年的合计总商品交易额分别为1020万元、2.17亿元及39.15亿元。虽然,其收入以倍数增长,惟纯利率由2012年的14.9%下跌至2013年的3.6%,再至2014年一季度的2.1%。
据招股书披露的财务数据,截止2013年12月31日,科通芯城全年未经审核营收为24.17亿元,净利润8657万元;截止2014年3月31日,科通芯城一季度未经审核营收为13.54亿元,净利润2899万元,同比增长319%。
以下是科通芯城最近几年的应收情况:(单位:人民币元)
慧聪、神州数码等为基石投资者
科通芯城此次共引入Blueberry Capital Limited,香港慧聪国际集团有限公司,以及Unique Golden Limited 3名基石投资者,合共认购价值总额5000万美元的股份,为上市后稳定股价。其中,Blueberry Capital Limited认购1000万美元,慧聪网旗下慧聪国际认购2000万美元,神州数码旗下Unique Golden Limited认购2000万美元的股份。禁售期为6个月。
招股书显示,全球发售完成后(并无行使超额配股权),其控股股东将为科通芯城创始人、执行董事、主席及CEO康敬伟,持有公司50.95%股权。
以下为科通芯城上市发行前股权结构: