途牛旅游网（以下简称“途牛”）周五向美国证券交易委员会（SEC）提交招股说明书，计划在纳斯达克证券市场进行首次公开招股（IPO）。途牛计划通过首次公开招股募集1.2亿美元资金。途牛拟在纳斯达克证券市场挂牌交易，证券代码为“TOUR”。摩根士丹利、瑞士信贷和华兴资本证券（China Renaissance）将担任途牛首次公开招股的联席证券承销商。以下为途牛招股说明书概要：

我们的业务：

我们目前是中国领先的在线休闲旅游公司。我们提供大量的包价旅游服务，包括跟团游与自助游，以及针对休闲游客的相关旅游服务。根据第三方调研公司iResearch的统计数据，按照交易价格计算，2013年我们在中国在线跟团游市场排名第一。iResearch的预计，从2013年至2016年，按照交易价格计算，中国在线休闲旅游市场的年复合增长率将达到35.6%。我们相信，我们所处的良好位置，将让公司从中国在线休闲游市场的极大增长潜力中受益。

我们从2007年开始推出跟团游在线服务，是中国最早专注于在线休闲旅游市场的公司之一。作为中国在线休闲旅游市场的先行者，自创办至今，我们已售出了超过300万份包价旅游服务。我们提供的包价旅游服务来源自超过3000家旅游供应商，涵盖超过70个国家一级中国所有流行的旅游景点。我们的产品线由超过10万个跟团游库存单位（SKU），超过10万个自助游库存单位，以及海内外超过1000个旅游景区的门票构成。我们的核心力量是海外休闲旅游产品和服务，该服务2013年对公司总预订量的贡献超过70%。

受引人注目的客户体验支持，我们已经把“途牛”打造成为了中国值得信赖和广泛认可的休闲旅游品牌。我们的在线平台包括途牛网站和移动平台，通过友好的用户界面提供了综合的产品和旅游信息，让休闲游客能够策划旅游，或是搜索最符合他们需求的旅游活动日程。我们的在线平台包括所有目的地的旅游手册特色超片，信息和推荐，以及其他游客有价值参考的用户产生内容。已有超过85万客户对我们的产品和服务进行了评论，我们的在线平台拥有超过2万个旅游故事。

为培养用户的忠诚度和确保客户满意，通过广泛的全国性服务网络，我们对自己的在线平台进行了补充，包括集中于南京的呼叫中心，以及遍及中国的15座地区性服务中心。我们拥有一支超过400人训练有素的旅游顾问团队，在客户预订过程中能够向他们提供紧密的协助。我们坚信，我们高质量的客户服务，为我们客户基数的持续增长做出了共享。我们售出的旅游产品总量从2012年的大约85万份，增长至2013年的大约128万份。

我们在休闲游市场的公认品牌和持续增长的客户基数，确保我们能够以具有竞争力的价格从高质量的旅游供应商处获得一系列的产品。我们严格的挑选旅游供应商，确保质量和可靠性。我们已经开发出专属的供应链管理系统--N-booking系统--让我们与旅游供应商的交往合理化，让他们即时收到预订信息，更有效的管理旅游产品和更好的理解用户偏好。

近年来我们的增长非常迅猛。我们的净营收从2011年的人民币7.655亿元，升至2012年的人民币11.129亿元，升至2013年的人民币19.497亿元（约合3.221亿美元），年复合增长率达到59.6%。我们2011年、2012年和2013年的净亏损分别为人民币9190万元、人民币1.072亿元和人民币7960万元（约合1320万美元）。在向旅游供应商付款之前，我们通常根据合同确认书已从客户手中收取了付款，这让我们通过运营能够产生自由现金流。我们在2011年、2012年和2013年通过运营活动提供的净现金分别为人民币3630万元、人民币1470万元和人民币1.167亿元（约合1930万美元）。